Aktualności

Arlen dołącza do grona spółek publicznych notowanych na warszawskiej Giełdzie

Spółka Arlen, producent i dystrybutor specjalistycznej odzieży ochronnej, zadebiutowała na Głównym Rynku GPW. Kurs akcji wzrósł na otwarciu o 10%, do poziomu 38,5 zł. To 407. spółka notowana na głównym parkiecie warszawskiej Giełdy i jednocześnie drugi debiut w 2025 roku.

W ofercie publicznej inwestorzy objęli 7,74 mln akcji serii A o łącznej wartości 270,9 mln zł. Cena emisyjna została ustalona na 35 zł. Redukcja zapisów w transzy inwestorów indywidualnych sięgnęła 87%, co potwierdza nie tylko zainteresowanie debiutem Arlen, ale też rosnącą gotowość inwestorów do lokowania kapitału w krajowe spółki notowane na warszawskim parkiecie.

– Cieszy nas, że kolejne firmy decydują się na wejście na Giełdę, pozyskując kapitał na realizację swoich planów rozwojowych. Przykład Arlen – rodzinnej spółki, która korzysta z możliwości rynku kapitałowego, by przyspieszyć ekspansję – jest szczególnie cenny. Mówimy zarówno o wejściu na nowe rynki, jak i potencjalnych przejęciach. Liczymy, że w tym roku zobaczymy jeszcze kilka takich debiutów. Dla inwestorów to szansa na dostęp do dynamicznie rozwijających się branż. Arlen działa w sektorze powiązanym z rynkiem obronności, co daje możliwość ekspozycji na ten rosnący i perspektywiczny segment gospodarki – stierdziła Tomasz Bardziłowski, Prezes Zarządu Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie.

Arlen to jeden z wiodących producentów specjalistycznej odzieży ochronnej i wyposażenia indywidualnego dla służb mundurowych w Polsce i Europie. Grupa posiada cztery zakłady produkcyjne w kraju, własne laboratorium, centrum badawczo-rozwojowe oraz nowoczesne zaplecze logistyczne. Obsługuje klientów m.in. w Niemczech, Francji, Hiszpanii, Norwegii, Czechach i Wielkiej Brytanii. Zarząd spółki zapowiada dalszą ekspansję zagraniczną oraz rozwój oferty produktowej.

– Proces dojścia do dzisiejszego momentu zajął nam dwa lata. To była wyboista droga, pełna wyzwań i chwil zwątpienia, ale udało nam się ją przejść. Muszę to podkreślić – to efekt wspólnej pracy całego zespołu Arlen oraz zaangażowania naszych doradców. Ten debiut to dla nas powód do ogromnej satysfakcji i symboliczne zwieńczenie mojej 35-letniej kariery zawodowej. Arlen to moje dziecko – firma, którą tworzę od początku. Mamy już wytypowane dwa–trzy cele akwizycyjne, w tym rodzinną spółkę w Hiszpanii – powiedział Andrzej Tabaczyński, Prezes Zarządu i założyciel Arlen.

W procesie pierwotnej oferty publicznej Arlenowi doradzały: Dom Maklerski Navigator S.A., Pekao Investment Banking S.A. oraz Biuro Maklerskie Pekao (Bank Polska Kasa Opieki S.A.).

– Jesteśmy bardzo zadowoleni z debiutu spółki Arlen. To niezwykle interesująca firma działająca w sektorze tzw. light defense – branży, która nabiera coraz większego znaczenia na rynku kapitałowym. Przez ponad trzy lata intensywnie współpracowaliśmy z Arlenem, wspierając spółkę w przygotowaniach do wejścia na Giełdę. Dzięki wspólnym wysiłkom spółka weszła na wyższy poziom rozwoju. Ten debiut, to także kolejny pozytywny sygnał dla całego rynku. Widzimy, że segment IPO stopniowo się ożywia, a kolejne spółki rozważają wejście na parkiet – podkreśla Dariusz Tenderenda, Członek Zarządu Domu Maklerskiego Navigator.

Informacje podstawowe

* wartość ustalona na podstawie ceny sprzedaży akcji w IPO, tj. 35,00 PLN
 

Historia i działalność Emitenta

Spółka została zawiązana w dniu 7 listopada 1995 roku.

Emitent jest polską spółką specjalizującą się w produkcji odzieży specjalistycznej ochronnej i technicznej, chroniącej przed czynnikami atmosferycznymi (temperatura, wilgoć, opady), a także odzieży wizerunkowej (tzw. imagewear) i ostrzegawczej. W skład Grupy Emitenta wchodzą zarówno producent tkanin, jak i spółki produkujące odzież ochronną i wizerunkową, a także spółki zajmujące się dostawami tej odzieży. Powyższe działania Emitent realizuje jako większościowy udziałowiec lub akcjonariusz spółek zależnych.

Grupa specjalizuje się w produkcji odzieży specjalistycznej ochronnej i technicznej chroniącej przed czynnikami atmosferycznymi (temperatura, wilgoć, opady), a także odzieży wizerunkowej (tzw. imagewear) i ostrzegawczej. Grupa Arlen jest także wiodącym na rynku polskim oraz jednym z kilku wiodących w Europie podmiotów specjalizujących się w produkcji specjalistycznej odzieży ochronnej (oraz plecaków) przeznaczonej dla wszelkiego typu służb mundurowych. W segmencie odzieży ochronnej Grupa oferuje ubrania laminowane, wodoodporne i paroprzepuszczalne, także z nadrukiem kamuflującym (remisja w podczerwieni) oraz chroniące przed elektrycznością statyczną i kwasoodporne. Poszczególne podmioty z Grupy Kapitałowej specjalizują się w działalności w obszarach włókiennictwa. W ramach spółek z Grupy Kapitałowej funkcjonują między innymi:

Optex S.A. - wiodący polski producent tkanin technicznych, laminowanych, antystatycznych, trudnopalnych, obiciowych, obrusowych. Odzież wyprodukowana z tkanin wodo- i wiatrochronnych (oraz tkanin plecakowych) Optex S.A. dostarczana jest dla żołnierzy regularnej służby wojskowej, marynarki wojennej oraz wojsk specjalnych, jak również dla innych formacji mundurowych, takich jak Policja, Straż Graniczna, Krajowa Administracja Skarbowa, czy Inspekcja Transportu Drogowego; b) Arlen-Tec sp. z o.o. - spółka realizuje produkcję gotowych wyrobów w oparciu o zamówienia, szablony, wykroje i surowce dostarczone przez Emitenta; c) Tailor-ATG sp. z o.o. - spółka świadczy usługi szycia i haftu oraz produkuje odzież, w tym dla służb mundurowych, a także odzież sportową i korporacyjną; d) Arlen Silesia sp. z o.o. - spółka celowa (SPV), powołana w celu zrealizowania potencjalnych inwestycji lub nowych przedsięwzięć w ramach Grupy Arlen, która na Datę Prospektu nie prowadzi działalności operacyjnej.

Głównym celem strategicznym Grupy Arlen przyjętym w ramach strategii Grupy Emitenta jest osiągnięcie pozycji lidera wśród europejskich producentów specjalistycznej odzieży ochronnej – szczególnie odzieży wodoodpornej i paroprzepuszczalnej,  jak również innych profesjonalnych środków wyposażenia i ochrony osobistej, tj. plecaków-zasobników, obuwia specjalistycznego i rękawiczek przeznaczonych dla służb mundurowych (wojsko, Policja, służby specjalne, Krajowa Administracja Skarbowa, Straż Pożarna i koleje) w obszarze rynku przetargowego.

Wybrane dane finansowe Grupy Kapitałowej Emitenta (w tys. PLN):

                                                                       2024               2023               2022

Przychody ze sprzedaży                               461 369           366 307           282 422

Wynik netto                                                    52 756             34 422             26 561

Kapitał własny                                                246 983           190 957           152 950

Zobowiązania długoterminowe                        28 968             30 796             29 060

Zobowiązania krótkoterminowe                       36 800             40 511             36 610

Suma bilansowa                                              312 751           262 264           218 620

Przepływy pieniężne netto razem                    45 390             18 549             14 849

Środki pieniężne na koniec okresu                   116 541           71 151             52 602

Struktura akcjonariatu Emitenta

Struktura akcjonariatu Emitenta po ofercie publicznej (na podstawie wniosku o dopuszczenie):

Akcjonariusz                             Liczba akcji      Liczba głosów na WZ               Udział akcji w KZ        Udział akcji w głosach na WZ    

A.T. Fundacja Rodzinna           13.330.000        13.330.000                          60,09%                          60,09%

Towarzystwo Funduszy

Inwestycyjnych PZU S.A.            1.500.000         1.500.000                          6,78%                           6,78%

Pozostali                                     7.333.000          7.333.000                           33,13%                       33,13%

Razem                                       22.133.000       22.133.000                            100%                         100%

Instrumenty debiutujące:

• 21.120.000 akcji zwykłych na okaziciela serii A
• 1.013.000 akcji zwykłych na okaziciela serii B1